鋼貿圈生態(tài)大調查

　　近兩年，鋼廠釋放出的一系列“和諧”信號，令鋼貿商深深感受到廠家態(tài)度的轉變。鋼廠不再一味趾高氣揚，反而同貿易商搞起了“關系”，平等對話，似兄弟一般。如今當鋼廠和鋼貿商面臨“生死存亡”的困境時，局部“抱團取暖”讓雙方站在了同一條戰(zhàn)線。

　　在目前的形勢下，越來越多的行業(yè)人士達成了共識：維護廠商之間互利共贏的合作關系，促進鋼材市場的健康有序，是鋼市發(fā)展的“硬道理”。

　　鋼廠“吃肉”香貿易商“喝湯”

　　近幾年鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能嚴重過剩，鋼材價格易跌難漲。但是在1995年以前，國內鋼鐵資源總體供不應求，鋼材市場可以說是賣方市場?！?990年國內每月粗鋼產(chǎn)量僅有500萬噸左右，不及當前產(chǎn)量的十分之一，加之市場信息不對稱，拿到現(xiàn)貨就能獲得相當穩(wěn)定的利潤。當時的鋼材貿易商如果與鋼廠關系良好就會輕松獲利?！惫谕ㄆ谪浄治鰩煑顖@東稱，盡管鋼廠作為資源分配的主導者，在面對鋼材貿易商的時候擁有較大的話語權，但在當時的環(huán)境下，議價能力較弱的貿易商也可以分得一杯羹。

　　然而“和諧”局面卻在2008年被打破。當年國內的各項基礎設施建設拉動了鋼材需求，鋼鐵行業(yè)的利潤、效益扶搖直上，涌現(xiàn)出大量小鋼廠和小鋼貿商。隨著新產(chǎn)能不斷上馬，鋼材產(chǎn)量快速增長。2010年―2011年間，國內鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩開始加劇，行業(yè)利潤被擠壓。鋼廠為了保證自己的利潤，鋼廠開始壓縮貿易商的利潤空間。

　　上海貿易商張先生對此有一肚子的苦水?！伴L期以來，鋼廠一直處于強勢地位，起初貿易商還有錢賺，現(xiàn)在只有賠錢的份了?！睆埾壬鸁o奈地說，鋼廠擁有絕對的話語權，若不想被淘汰，貿易商就必須按照鋼廠的要求去做。據(jù)他介紹，鋼廠先后從出廠價格、出貨量、計劃量、完成量和追補政策上對貿易商進行打壓，大量貿易商虧損嚴重，被迫轉行。

　　據(jù)了解，鋼貿商與鋼廠通常按年度簽訂協(xié)議，貿易商在支付一定保證金后，每月有固定的拿貨量，鋼廠每月按貿易商指定的地點發(fā)貨，價格按月初的估值，月底還會綜合該品種的價格走勢再定一個結算價?！颁撡Q商完全沒有話語權，月初就要把全款付給鋼廠，然后求著鋼廠趕快發(fā)貨?！睆埾壬袊@道，鋼廠會在月底告訴貿易商下月預估的單價和約定的發(fā)貨量，不過在實際發(fā)貨過程中，鋼廠會拖延發(fā)貨時間，實際發(fā)貨量比計劃量只少不多，月底的結算價也是鋼廠決定的。

　　不僅如此，鋼廠還常常對代理商有苛刻的霸王條款。據(jù)格林期貨分析師黃鵬介紹，貿易商每年要在鋼廠放幾千萬元的保證金，每個月要完成規(guī)定的銷售量，如果完不成就要交罰款，甚至還會被取消代理資格。遇到鋼材漲價的時候，鋼廠往往捂盤惜售，但當鋼價下跌時，鋼廠就會大量向鋼貿商拋售。

　　“對貿易商來說，以往最重要的就是要跟鋼廠搞好公關，拿到鋼廠的代理權。即便鋼廠有著隱性的"盤剝"，但貿易商還是要欣然接受?！编嵵莶铰∥镔Y有限公司總經(jīng)理曾慶海感慨道，“你可以選擇不干代理，但是想干這行的還有很多，行業(yè)生存法則就是鋼廠"吃肉"香，貿易商"喝湯"”。

　　貿易商反抗

　　鋼廠妥協(xié)讓步

　　令市場意外的是，近兩年，鋼廠的態(tài)度逐漸有了微妙的變化，貿易商獲得了一定的話語權，鋼廠在政策上也有了較大讓步。

　　“這說到底還是因為資金問題。”黃鵬認為，最初做鋼材生意的多利用自有資金，2006年―2007年鋼材行情火爆時，開始有大量銀行資金流入鋼貿行業(yè)，尤其是2008年后眾多鋼貿商玩起了金融杠桿。誰曾想這其中積累的風險在2011年第四季度集中爆發(fā)?！坝捎阡撹F牛市結束，傳統(tǒng)的賣方市場徹底被顛覆。伴隨著鋼價的大幅下跌，鋼貿商資金鏈斷裂、銀行信貸違約等事件頻發(fā)，鋼貿行業(yè)陷入信貸危機。但是鋼廠對鋼貿商的政策仍未改變，面對鋼價一路下滑，鋼廠向鋼貿商大量拋售，鋼貿商只能硬著頭皮接貨。

　　2013年春節(jié)前，沙鋼大幅提價，但節(jié)后鋼價暴跌，令其代理商每噸鋼材虧損300元左右。鋼廠的強勢與行情的低迷終于“逼急”了鋼貿商。去年3月8日，《杭州沙鋼經(jīng)銷商致沙鋼的公開信》聲稱，“不堪虧損要罷售”，一時間在鋼市炸開了鍋。3月12日，《杭州沙鋼經(jīng)銷商致沙鋼的第二封公開信》發(fā)布，要求沙鋼的領導來杭州與經(jīng)銷商面談。彼時，杭州市場上沙鋼20多家經(jīng)銷商已經(jīng)“聯(lián)合罷工”，暫時停止沙鋼產(chǎn)品的市場銷售，同時停止對沙鋼合同的執(zhí)行和打款。隨后，沙鋼應代理商要求大幅降價、增加補貼，在一定程度上有所妥協(xié)。繼貿易商反抗沙鋼事件后，各地類似事件屢見不鮮。其中，攀鋼接到了成都貿易商關于“結算價追補”的請求，長達鋼廠寧波地區(qū)的代理經(jīng)銷商也發(fā)出了“追補”的要求，華東、華南部分地區(qū)的鋼貿商也積極“密謀效仿”。顯然，鋼廠已面臨“墻倒眾人推”的局面。

　　“要放從前，貿易商公開叫板鋼廠的事件不可能發(fā)生。當前貿易商已被逼入了絕路，才敢公然反抗?！睆埾壬Q，這表明，為了生存，貿易商也需要增強對鋼廠定價、資源調配等方面的話語權。

　　期貨日報在采訪中了解到，與張先生有著同樣感受的貿易商還有很多。他們普遍意識到，對于壓制自己多年的鋼廠，沒有必要一味低眉順氣，畢竟鋼廠需要代理商為其分銷資源，現(xiàn)在市場話語權已逐漸向買方市場轉移。

　　面對下游貿易商的轉變，鋼廠也開始進行讓步，出臺一些優(yōu)惠政策。

　　“以往與我們對接的都是鋼廠銷售部的業(yè)務員，今年竟升級為銷售部長。貨物結算價格不合理可以直接向廠長反映，銷售任務也可以與廠家協(xié)商，鋼廠態(tài)度的大轉變令我們很吃驚?！痹鴳c海說，不僅如此，鋼廠補助也較原來有所增加。

　　從各鋼廠公布的2014年銷售政策來看，鋼廠普遍對貿易商繼續(xù)釋放積極信號。其中，首鋼熱卷系列新增了區(qū)域優(yōu)惠且力度不小，預付款優(yōu)惠也較2013年有所增加；沙鋼建材訂貨政策不僅新增了提前訂貨打款的優(yōu)惠，還取消了“不按時履約不同程度扣除保證金”的條款。

　　生意社分析師何杭生向透露，當前鋼廠定價政策的轉變，體現(xiàn)在計劃量、放貨量、補貼和獎勵更加靈活，激發(fā)鋼貿商出貨的積極性。而對于未完成計劃的罰款或取消代理則越來越少，近兩年幾乎已不復存在。

　　“鋼廠的這種變化是市場發(fā)展的必然結果。”我的鋼鐵網(wǎng)分析師張永祥表示，始于2011年的鋼貿商信貸危機，2013年蔓延至鋼廠。一方面，鋼廠人力、管理成本迅速增加，生產(chǎn)技術和設備需不斷改良，資金鏈越來越緊；另一方面，國家出臺了淘汰落后產(chǎn)能的計劃，鋼鐵行業(yè)屬于重點控制對象，銀行收緊了對鋼廠的貸款。與此同時，由于貿易商大面積虧損，減少了訂單量，鋼廠普遍面臨銷售不暢的局面?！颁搹S感受到了危機，為了留住大客戶的預付款，只得選擇讓利?！?/p>

　　廠商“和諧”實現(xiàn)互助共贏

　　近日在走訪鄭州紫東物流園的鋼貿商時，明顯感受到了他們對鋼廠態(tài)度轉變的喜悅之情。

　　“原本鋼廠和貿易商就是榮辱與共的"兄弟"，只是分工不同。”在河南銀澤鋼鐵公司總經(jīng)理任向軍看來，當前廠商關系的轉變其實是市場自我調節(jié)的一種本能。作為鋼廠，他們也逐漸意識到了“和諧”應是當前市場的主基調。

　　據(jù)江蘇某鋼廠的相關人員介紹，以前鐵礦石價格低，鋼材產(chǎn)品價格高，廠家利潤豐厚。在擴大產(chǎn)能又需要開拓渠道的情況下，很多鋼廠給貿易商的產(chǎn)品價格比較低。同時，為了扶植銷售渠道，采用先提貨后結算的方式，一旦貿易商產(chǎn)生虧損，鋼廠也能補貼到位。但隨著產(chǎn)能擴張，受原料價格高企，鋼材產(chǎn)品價格又在低位影響，鋼廠自身利潤難保，于是對貿易商出臺了苛刻的政策。“這兩年鋼價始終在低位徘徊，貿易商生存艱難。同時，鋼廠也面臨著生存危機和洗牌風險，現(xiàn)在鋼廠對貿易商態(tài)度轉變，出廠價格更貼近市場，就是為了維護自己的銷售渠道，畢竟活下去比賺多少更重要?！?/p>

　　在中冶東方江蘇重工有限公司負責人邵鵬看來，鋼廠與貿易商本身沒有根本的利益矛盾，因此雙贏局面是可以實現(xiàn)的。就目前而言，傳統(tǒng)的保證金和渠道銷售模式對貿易商的吸引力越來越小，貿易商難以從銀行獲得大量資金，使傳統(tǒng)的保證金囤貨式的銷售變得舉步維艱。鋼廠與貿易商形成聯(lián)合體后，在資金和渠道上形成相互依賴的松散型合作聯(lián)盟，包括項目聯(lián)合、渠道聯(lián)合、資金聯(lián)合等方式，資金有效配合，產(chǎn)品統(tǒng)一銷售，才會形成合力。

　　“要想實現(xiàn)雙贏，鋼廠和貿易商需要各自做出相應的努力?！焙魏忌Q，對鋼廠來說，調價、出貨、訂單價格均應以市場行情為基準，不可盲目放量或惜售；對貿易商而言，接盤、銷售、定價需以自身能力為準，不可盲目接盤或限量。只要做到這兩點，即使市場成交低迷，雙方也能有效控制價格和銷售成本。

　　此外，期貨作為目前鋼鐵市場重要的避險手段，為鋼廠和貿易商實現(xiàn)共贏提供了“保護傘”?！澳壳皝砜?，鋼廠對期貨工具的利用主要在成本控制和預估、銷售價格鎖定和對沖上，貿易商依靠鋼廠可以將中間環(huán)節(jié)的敞口鎖定，同時通過期貨規(guī)避潛在的風險。無論是鋼廠還是鋼貿商，期貨對他們來說都是必不可少的，這已被主流鋼廠和貿易商普遍認可?！鄙垸i稱。

　　當然，也有不少現(xiàn)貨人士對廠商共贏局面持謹慎態(tài)度。“共贏是市場最為理想的狀態(tài)。一個規(guī)范的市場，需要健全的監(jiān)管制度，鋼廠、貿易商之間可以相互制約，且整個行業(yè)要達到相對穩(wěn)定平衡。說起來容易，做起來難。”張永祥稱，當前鋼廠和貿易商仍在試探對方的底線，在利益分配達到弱平衡狀態(tài)之前，局部的小范圍“抱團”都會被沖散。要想真正實現(xiàn)共贏，還有很長一段路要走。