[轉] 趨勢交易系統(tǒng)的構建
最近在跟一位朋友交流時說到了當前非常流行的交易系統(tǒng)。由于進入這個市場的時間不長,這位朋友對交易系統(tǒng)的概念還感覺很深奧,說自己看到別人整天說交易 系統(tǒng),覺得很神秘、很好奇,遺憾地表示自己還不知道什么是交易系統(tǒng)。由于這位朋友入市時間并不長,還處學習階段,所以操作成績并不算好,但是他很用心,一 直在不斷學習、總結。隨著交流的深入,他告訴我,他現(xiàn)在嘗試著開始做風險控制、做資金管理,交易開始有計劃性,不再盲目亂做。說到這里我告訴他:只要不斷 總結,你的交易就會完善,其實你所做的這些事情、這個過程綜合起來就是一個交易系統(tǒng);現(xiàn)在你已經在建立自己的交易系統(tǒng)了,只不過你還沒有意識到;只要你堅 持多總結多思考,在細節(jié)上修正一下,就可以稱之為交易系統(tǒng)。實事就是這么簡單。交易系統(tǒng)不是什么神秘的東西,它就是一套適合投資者交易的工具。每一個理性 的投資者都應該形成一套屬于自己、適合自己的交易系統(tǒng)。
現(xiàn)代意義上的投機市場已經有了幾百年的歷史,對市場交易模式的研究已經相對較為成熟。從目前來看,最具備穩(wěn)定盈利特性的交易模式便是趨勢交易,這一點也為廣大投資者所認可。筆者結合自己多年來的體會認為,一個完善的順勢交易系統(tǒng)需要做到兩點。
1、捕捉順勢波段
真正能給普通投資者帶來盈利機會的行情必然是趨勢行情,而一波趨勢行情會延續(xù)很長時間,其中會有調整和節(jié)奏上的差異,投資者要做到不參與調整,只把握 順勢波段行情。趨勢的定義非常簡單,高點或者低點沿著某一方向依次降低或者抬高就會形成趨勢,當這一規(guī)律被打破時趨勢就有可能終止。著名的海龜法則就是用 最簡單的方法來發(fā)現(xiàn)趨勢、跟蹤趨勢,從而獲得驚人回報,時至今日,這一法則在大多數(shù)市場中仍然有效。中長期的趨勢是難以被操縱的,具有相當?shù)目陀^性,因此 趨勢交易系統(tǒng)的重點是捕捉趨勢行情中的順勢波段。捕捉趨勢的工具一定是要以價格分析為核心的技術分析工具——K線形態(tài)、支撐壓力位、均線以及其他可以用來 跟蹤趨勢的指標如MACD等,都可以實現(xiàn)捕捉趨勢。不過,僅僅依靠捕捉趨勢的工具雖然能夠保證趨勢被捕捉到,但捕捉到的機會里可能魚龍溷雜,夾雜著相當數(shù) 量沒有操作價值的行情,而且也難以有效規(guī)避振蕩行情。
2、剔除振蕩行情
在投資領域里呆過一段時間的投資者都知道,振蕩行情波動小、爆倉概率小,但是規(guī)律性弱、賺錢難度大,尤其是遇到類似“溫水煮青蛙”的行情,大批定力不 強的投資者就會被淘汰,即便是市場老手也容易馬失前蹄。因此,交易系統(tǒng)設計時的另一出發(fā)點就是想辦法規(guī)避振蕩行情,尤其是一些幅度不大、規(guī)律性很弱而時間 跨度又很長的振蕩行情一定要從交易機會選擇中剔除掉。這里筆者提供一點思路:1.振蕩行情通常是有一定波動區(qū)間的,如何去界定這個區(qū)間?能不能找到這個區(qū) 間?2.一些趨勢指標在振蕩行情中會失靈,那么能不能反過來用?只要趨勢指標失靈那就是振蕩行情?投資者可以自己去想,尋找其中的內在規(guī)律。
客觀來講,如何規(guī)避振蕩行情歷來是交易系統(tǒng)建立中的難點。趨勢很好捕捉,眾多的工具都可以捕捉到,技術分析也是側重于發(fā)現(xiàn)趨勢和入場點。但誰也不能先 知先覺地預知行情進入振蕩,因此振蕩行情被確認的時候往往已經振蕩了一段時間,所以交易系統(tǒng)沒有辦法做到把所有振蕩行情都規(guī)避掉——水至清則無魚。交易系 統(tǒng)在過濾振蕩行情的同時同樣會面臨這樣一個問題:如果條件要求太苛刻,雖然是可以規(guī)避大量的振蕩行情,但同時交易機會也會大量流失;過濾得太少,勝算就不 高,導致系統(tǒng)執(zhí)行起來難度加大。因此,在如何實現(xiàn)盡可能地規(guī)避振蕩,又不錯過重要機會之間尋求一個平衡就顯得非常重要。儒家講究中庸之道,交易系統(tǒng)的建立 不是尋找盈利最大的系統(tǒng),不是找最高勝率的系統(tǒng),而是尋找能將二者結合的最理想最穩(wěn)健的系統(tǒng),這一點需要投資者仔細去體會。
3、建立交易系統(tǒng)的注意事項
1、要注意交易系統(tǒng)的賬戶運行情況要平穩(wěn),不能出現(xiàn)深幅回撤,通常來講,賬戶回撤超過10%就是不能接受的系統(tǒng),哪怕只出現(xiàn)過一次;
2、看起來最終盈利不錯,但勝率低于40%的系統(tǒng)不能用,如果錯誤次數(shù)太多,就很難堅持執(zhí)行;
3、勝率太高的系統(tǒng)不一定是好系統(tǒng),因為過濾條件太苛刻,將大量有操作價值的機會也錯過了,得不償失。
4、建立交易系統(tǒng)的幾點建議
1、要從內心深處接受虧損,沒有哪個系統(tǒng)具有100%的勝率,50%以上的勝率結合大賺小賠的原則就會創(chuàng)造驚人的業(yè)績;
2、執(zhí)行力、恐懼跟貪婪要用在合適的地方,盈利時遵守系統(tǒng)信號,讓利潤奔跑,虧損時遵守系統(tǒng)信號,堅定離場;
3、系統(tǒng)是一個工具,就跟電腦再發(fā)達也代替不了人腦一樣,極端行情還是需要自己加一道關卡——風險控制,不要讓自己的賬戶出現(xiàn)災難性損失。
您需要 [注冊] 或 [登陸] 后才能發(fā)表點評