[轉(zhuǎn)] 趨勢(shì)交易系統(tǒng)的構(gòu)建

2015-01-09 13:23 來源： 量投網(wǎng) 瀏覽：923 評(píng)論：(0) 作者：hjh1350

系統(tǒng)交易并不是什么神秘的理論，它就是一套適合投資者交易的理論工具。每一個(gè)理性的投資者都應(yīng)該總結(jié)出一套屬于自己、適合自己的系統(tǒng)交易方法?，F(xiàn)代意義上的風(fēng)險(xiǎn)投機(jī)市場(chǎng)已經(jīng)有了上百年的歷史，對(duì)市場(chǎng)交易模式的研究已經(jīng)相對(duì)比較成熟。從目前來看，最具備穩(wěn)定盈利特質(zhì)的交易模式便是趨勢(shì)交易，這一點(diǎn)也為廣大交易者所認(rèn)同。筆者結(jié)合自己多年來的體會(huì)認(rèn)為，一個(gè)完善的順勢(shì)交易系統(tǒng)有兩個(gè)要點(diǎn)：

1.捕捉順勢(shì)波段

真正能給普通交易者帶來收益機(jī)會(huì)的行情必然是趨勢(shì)性行情，不過一輪趨勢(shì)性行情會(huì)持續(xù)很長(zhǎng)時(shí)間，其中會(huì)有調(diào)整和節(jié)奏上的差異，交易者要做到不參與調(diào)整，只交易順勢(shì)波段行情。趨勢(shì)的定義非常簡(jiǎn)單，高點(diǎn)或者低點(diǎn)沿著某一方向依次降低或者抬高就會(huì)形成趨勢(shì)，當(dāng)這一規(guī)律被打破時(shí)趨勢(shì)就有可能終止。著名的海龜法則就是用最簡(jiǎn)單的方法來發(fā)現(xiàn)趨勢(shì)、跟蹤趨勢(shì)，從而獲得驚人回報(bào)，時(shí)至今日，這一法則在大多數(shù)市場(chǎng)中仍然有效。中長(zhǎng)期的趨勢(shì)是難以被操縱的，具有相當(dāng)?shù)目陀^性，因此趨勢(shì)交易系統(tǒng)的重點(diǎn)是捕捉趨勢(shì)行情中的順勢(shì)波段。捕捉趨勢(shì)的工具一定是要以價(jià)格分析為核心的技術(shù)分析工具——K線形態(tài)、支撐壓力位、均線以及其他可以用來跟蹤趨勢(shì)的指標(biāo)如MACD等，都可以實(shí)現(xiàn)捕捉趨勢(shì)。不過，僅僅依靠捕捉趨勢(shì)的工具雖然能夠保證趨勢(shì)被捕捉到，但捕捉到的機(jī)會(huì)里可能魚龍混雜，夾雜著相當(dāng)數(shù)量沒有操作價(jià)值的行情，而且也難以有效規(guī)避振蕩行情。

2.剔除振蕩行情

在投資領(lǐng)域里呆過一段時(shí)間的交易者都知道，振蕩行情波動(dòng)小、爆倉概率小，但是規(guī)律性弱、賺錢難度大，尤其是遇到類似“溫水煮青蛙”的行情，大批定力不強(qiáng)的交易者就會(huì)被淘汰出具，即便是市場(chǎng)老手也容易馬失前蹄。因此，交易系統(tǒng)設(shè)計(jì)時(shí)的另一出發(fā)點(diǎn)就是想辦法規(guī)避振蕩行情，尤其是一些幅度不大、規(guī)律性很弱而時(shí)間跨度又很長(zhǎng)的振蕩行情一定要從交易機(jī)會(huì)選擇中剔除掉。這里筆者提供一點(diǎn)思路：1.振蕩行情通常是有一定波動(dòng)區(qū)間的，如何去界定這個(gè)區(qū)間？能不能找到這個(gè)區(qū)間，控制這個(gè)區(qū)間？2.一些趨勢(shì)指標(biāo)在振蕩行情中會(huì)失靈，那么能不能反過來用？只要趨勢(shì)指標(biāo)失靈那就是振蕩行情？投資者可以自己去想，尋找其中的內(nèi)在聯(lián)系。

客觀來說，如何規(guī)避振蕩行情歷來是交易系統(tǒng)建立中的最困難的問題。趨勢(shì)很好捕捉，眾多的工具都可以捕捉到，技術(shù)分析也是側(cè)重于發(fā)現(xiàn)趨勢(shì)和入場(chǎng)點(diǎn)。但誰也不能先知先覺地預(yù)知行情進(jìn)入了振蕩，因此振蕩行情被確認(rèn)的時(shí)候往往已經(jīng)振蕩了一段時(shí)間，所以交易系統(tǒng)沒有辦法做到把所有振蕩行情都規(guī)避掉——水至清則無魚。交易系統(tǒng)在過濾振蕩行情的同時(shí)同樣會(huì)面臨這樣一個(gè)問題：如果條件要求太苛刻，雖然是可以規(guī)避大量的振蕩行情，但同時(shí)交易機(jī)會(huì)也會(huì)大量流失；過濾得太少，勝算就不高，導(dǎo)致系統(tǒng)執(zhí)行起來困難重重，考驗(yàn)加劇。因此，在如何實(shí)現(xiàn)盡可能地規(guī)避振蕩，又不錯(cuò)過重要機(jī)會(huì)之間尋求一個(gè)平衡就顯得非常重要了。儒家講究中庸之道，交易系統(tǒng)的建立不是尋找盈利最大的系統(tǒng)，不是找最高勝率的系統(tǒng)，而是尋找能將二者結(jié)合的最理想最穩(wěn)健的系統(tǒng)，以及最適合自己的系統(tǒng)，這一點(diǎn)需要交易者仔細(xì)去體會(huì)。

建立交易系統(tǒng)的注意事項(xiàng)：

1.要注意交易系統(tǒng)的賬戶運(yùn)行情況要平穩(wěn)，不能出現(xiàn)深幅回撤，通常來講，賬戶回撤超過10%就是不能接受的系統(tǒng)，哪怕只出現(xiàn)過一次；

2.看起來最終盈利不錯(cuò)，但勝率低于40%的系統(tǒng)不能用，如果錯(cuò)誤次數(shù)太多，就很難堅(jiān)持執(zhí)行；

3.勝率太高的系統(tǒng)不一定是好系統(tǒng)，因?yàn)檫^濾條件太苛刻，將大量有操作價(jià)值的機(jī)會(huì)也錯(cuò)過了，得不償失。

建立交易系統(tǒng)的幾點(diǎn)建議：

1.要從內(nèi)心深處接受虧損，沒有哪個(gè)系統(tǒng)具有100%的勝率，50%以上的勝率結(jié)合大賺小賠的原則就會(huì)創(chuàng)造驚人的業(yè)績(jī)；

2.執(zhí)行力、恐懼跟貪婪要用在合適的地方，盈利時(shí)遵守系統(tǒng)信號(hào)，讓利潤(rùn)奔跑，虧損時(shí)遵守系統(tǒng)信號(hào)，堅(jiān)定離場(chǎng)；

3.系統(tǒng)是一個(gè)工具，就跟電腦再發(fā)達(dá)也代替不了人腦一樣，極端行情還是需要自己加一道關(guān)卡——風(fēng)險(xiǎn)控制，不要讓自己的賬戶出現(xiàn)災(zāi)難性損失。

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